中國互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)的競爭 一直都是阿里巴巴和騰訊

8月20日，阿里巴巴(NYSE：BABA;9988.HK)發(fā)布了截至6月30日的季度報(bào)告。

本季度，阿里總營收同比增長34%，達(dá)1537.51億元;經(jīng)營利潤同比增長42%，達(dá)347.05億元;天貓國際實(shí)物商品交易額(剔除未支付訂單)同比增長27%。

本季度財(cái)報(bào)著重體現(xiàn)了阿里巴巴的“穩(wěn)”：阿里巴巴作為中國最大的消費(fèi)平臺，其業(yè)績增長也反應(yīng)出后疫情時(shí)代人們消費(fèi)水平的快速回升。

阿里巴巴旗下的商業(yè)+金融帝國已經(jīng)發(fā)展為人們生活中繞不開的部分，是互聯(lián)網(wǎng)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)中的重要組成部分。同樣專注基礎(chǔ)設(shè)施的還有阿里的老對手——騰訊。

兩家企業(yè)看似互不侵犯的錯位發(fā)展了這么多年，其實(shí)暗中較量一直在進(jìn)行。中國現(xiàn)在的互聯(lián)網(wǎng)戰(zhàn)爭，尋根究底，都是阿里和騰訊兩家公司的比拼。

同樣是今年二季度，騰訊控股營收為1148.83億元，同比增長29%。雖然營收規(guī)模和增速都略遜于阿里，但微信及WeChat的用戶合計(jì)已經(jīng)超過12億，遠(yuǎn)超阿里的移動月活躍用戶8.74億。同時(shí)，微信及WeChat用戶環(huán)比凈增加7340萬，阿里月活僅增加2800萬。

兩家公司在數(shù)據(jù)上各有勝負(fù)。在電商之戰(zhàn)、本地生活之戰(zhàn)、互聯(lián)網(wǎng)科技之戰(zhàn)等同時(shí)打響之時(shí)，阿里巴巴開始大張旗鼓進(jìn)入騰訊的變現(xiàn)出口——游戲領(lǐng)域，而騰訊也終于要拋開代理人，親自出馬迎戰(zhàn)阿里。

核心商業(yè)之戰(zhàn)

包括電商和新零售在內(nèi)的核心商業(yè)，依然是本季度阿里唯一盈利的板塊。

該板塊本季度同比增長34%，其中最亮眼的是主要由天貓超市、盒馬及合并考拉帶來的“其他”收入同比80%的增幅。

另外，菜鳥網(wǎng)絡(luò)不斷優(yōu)化“最后一公里”服務(wù)，今年6月日均包裹處理量同比增長超過100%;本季度東南亞電商平臺Lazada訂單量同比增長也超過100%。

這樣的發(fā)展速度和增長率放在其他任意一家企業(yè)都非常優(yōu)秀，但季報(bào)發(fā)布當(dāng)日阿里巴巴港股和美股均微跌，反應(yīng)出市場對阿里發(fā)展的些許擔(dān)憂——除了核心商業(yè)外，其他領(lǐng)域的盈利不知何時(shí)能兌現(xiàn)，而核心商業(yè)領(lǐng)域正面臨前所未有的競爭。

騰訊系的京東、拼多多和美團(tuán)差不多在同一時(shí)間發(fā)布季報(bào)。這三家公司用各自的核心競爭力，從不同角度對阿里巴巴的核心商業(yè)產(chǎn)生威脅。

京東包括物流在內(nèi)的供應(yīng)鏈閉環(huán)已經(jīng)基本建設(shè)完成，現(xiàn)在進(jìn)入紅利期，本季度和上季度均展示出了超預(yù)期的盈利能力;阿里巴巴雖然入股“四通一達(dá)”，并且自建菜鳥物流，但是“四通一達(dá)”無論在運(yùn)送效率還是在口碑方面均遠(yuǎn)遜于京東，自建物流諸如倉儲之類的基礎(chǔ)設(shè)施也不是短時(shí)間內(nèi)能完成的。

拼多多從橫空出世以來就搶占了廣闊的下沉市場，在用戶增長速度方面無可比擬。本季度末，淘寶特價(jià)版用戶數(shù)超過4000萬，而拼多多的年活躍用戶數(shù)已達(dá)6.83億，直逼阿里巴巴的7.26億。更讓人擔(dān)心的是，對比四家公司的年活躍用戶數(shù)，阿里巴巴的增長率是四家中最低的。

雖然從去年開始由于互聯(lián)網(wǎng)的流量紅利已經(jīng)見頂，人們不斷提高精細(xì)化運(yùn)營的地位，弱化流量的重要性。但是流量依然是互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)的基礎(chǔ)，誰占領(lǐng)最大的流量群體，誰就有最多的數(shù)據(jù)，從而除了變現(xiàn)可能性更高外，還能在大數(shù)據(jù)時(shí)代占得先機(jī)。

很難想象如果失去了“中國最大的電商平臺”的名號，對阿里巴巴來說意味著什么。

美團(tuán)點(diǎn)評目前是阿里巴巴的“頭號敵人”。在阿里一直想形成的支付全場景閉環(huán)中，本地生活服務(wù)一直受到美團(tuán)點(diǎn)評的干擾。即使阿里的資源不斷向餓了么傾斜，美團(tuán)在外賣領(lǐng)域依然占據(jù)領(lǐng)先優(yōu)勢，并將其成熟的外賣配送體系用于生鮮、商超配送等其他本地生活場景。

為了搶到新零售的頭把交椅，阿里的資源必然會繼續(xù)向餓了么傾斜。不過，想要顛覆現(xiàn)有的霸主，讓消費(fèi)者改變使用習(xí)慣，阿里和美團(tuán)還有很久的拉鋸戰(zhàn)。

就連Lazada在東南亞的良好表現(xiàn)，都沒能打贏騰訊入股的Sea公司旗下的Shopee。

騰訊擁有Sea 40%的股權(quán)，Sea在2015年推出電商平臺Shopee，由于其在每個國家都進(jìn)行本土化運(yùn)營，推出后得以迅速發(fā)展。2019年，Shopee的GMV 176億美元，Lazada的GMV約為130億美元。

如果說騰訊只是上述公司的股東，而非實(shí)際控制人，此前阿里的核心領(lǐng)域競爭者背后只是有騰訊的影子，那么，騰訊開放“小商店助手”小程序，就是想再次親自下場，試水電商。

個人在“小商店助手”中上傳身份證照片并填寫手機(jī)號，審核成功后即可開店，二維碼可以一鍵分享至微信聊天。

根據(jù)騰訊今年初發(fā)布的《碼上經(jīng)濟(jì)影響力報(bào)告》，2019年，通過微信小程序?qū)崿F(xiàn)的交易額達(dá)到了8000億。小商店申請簡單快捷、背靠12億活躍用戶，如果該小程序被大范圍推廣，有可能通過社交裂變，對阿里的零售平臺產(chǎn)生致命打擊。

阿里在核心商業(yè)領(lǐng)域似乎準(zhǔn)備以不變應(yīng)萬變。畢竟整合上下游產(chǎn)業(yè)鏈也不是一朝一夕可以完成的，即使像拼多多這樣營收和活躍用戶數(shù)迅速擴(kuò)大的新勢力，想要實(shí)現(xiàn)盈利也需要時(shí)間探索。而零售并不依靠熟人社交，甚至很多人并不想讓別人知道自己在賣貨。因此，騰訊的社交分發(fā)模式在電商領(lǐng)域可能失靈。

相比于京東的渠道化和拼多多的下沉化，淘系電商在擴(kuò)大自營的同時(shí)領(lǐng)先一步，開始細(xì)分用戶層，分層管理。去年剛被并入阿里的考拉聚焦會員服務(wù)，與天貓國際的“寬度”區(qū)別，只要聚焦細(xì)分類別的“深度”就是很好的例證。

在電商這樣的“現(xiàn)金牛”領(lǐng)域，騰訊和阿里必有一戰(zhàn)。

云之戰(zhàn)

阿里在核心商業(yè)領(lǐng)域受到極大挑戰(zhàn)，現(xiàn)在能撐得起市場對其信心，讓投資人看到集團(tuán)明確的上升空間的，就是阿里云。

阿里在互聯(lián)網(wǎng)科技方向的前瞻性使其公有云技術(shù)的系統(tǒng)性開發(fā)比騰訊早了好多年，而阿里在云技術(shù)、操作系統(tǒng)等技術(shù)領(lǐng)域的投入和開發(fā)，讓騰訊難以望其項(xiàng)背。

在Gartner評比中，阿里云計(jì)算能力排名全球第一;在TPC官方披露中，阿里自研原生云數(shù)據(jù)庫刷新世界紀(jì)錄，領(lǐng)先第二名近30%;在云操作系統(tǒng)方面，阿里云建成了中國唯一自研云操作系統(tǒng)飛天，并配套一系列自研技術(shù)。2019年雙11前，阿里巴巴已經(jīng)實(shí)現(xiàn)核心系統(tǒng)100%上云，成為全球首個將核心交易系統(tǒng)100%運(yùn)行在公共云上的大型互聯(lián)網(wǎng)公司。

阿里云作為中國第一大云服務(wù)商、世界第三大云服務(wù)商，最近獲得高盛930億美元的估值，在中國互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)中排名前五。

當(dāng)前數(shù)字化正成為新經(jīng)濟(jì)的主要驅(qū)動力，分析師認(rèn)為，阿里云憑其發(fā)展速度，未來估值將從目前的8倍PS大幅向亞馬遜AWS的14倍PS靠攏，未來對阿里營收的貢獻(xiàn)率也有望像AWS對亞馬遜12.79%貢獻(xiàn)率接近。

不過，中國公有云服務(wù)的競爭才剛開始，騰訊也并非沒有機(jī)會。

雖然把云服務(wù)單獨(dú)立項(xiàng)時(shí)間晚，但騰訊內(nèi)部開始用云服務(wù)可以追溯到2008年QQ空間開始發(fā)展小游戲的時(shí)候。

基于騰訊集團(tuán)的娛樂基因，騰訊云在音視頻解決方案及游戲解決方案方面做得較為出色。根據(jù)用戶體驗(yàn)反饋，騰訊云客戶端交互界面更加友好。

5G時(shí)代來臨，云游戲可能顛覆目前占市場份額最高的移動端游戲，騰訊在游戲版權(quán)和云方面的優(yōu)勢可以結(jié)合，推進(jìn)兩項(xiàng)業(yè)務(wù)共同發(fā)展。不過，騰訊云的安全性和售后服務(wù)評價(jià)遠(yuǎn)遜于阿里云，并且其在游戲市場的地位可能會把競爭對手都推向阿里。

根據(jù)Frost & Sullivan對于中國公有云市場的調(diào)查研究結(jié)果顯示，2020年Q1無論是IaaS還是PaaS市場，阿里的份額都遠(yuǎn)超騰訊。

大家都知道，騰訊擅長前期模仿、后期超車。微信支付曾靠過年發(fā)紅包這件“小事”，迅速搶占支付寶接近一半的市場份額。這樣的場景是否有可能在云服務(wù)領(lǐng)域再次出現(xiàn)?旁觀者只能拭目以待。

搶占新賽道

騰訊在社交方面占據(jù)優(yōu)勢，阿里在科技方面暫時(shí)領(lǐng)先，雙方互為攻守。但在國際形勢日漸復(fù)雜、中國企業(yè)出海受阻、外循環(huán)之路堵塞而國內(nèi)的消費(fèi)端已經(jīng)基本開發(fā)完畢之時(shí)，企業(yè)被迫加快向企業(yè)端(2B)或政府端(2G)的轉(zhuǎn)型。阿里和騰訊的策略基本都是打造一個底層基礎(chǔ)設(shè)施平臺，幫助B端和G端降本增效。

兩巨頭不可避免的在新賽道狹路相逢。

立志“讓天下沒有難做的生意”的阿里起家就是依靠B2B模式，比騰訊的2B基因更強(qiáng)。商品零售和批發(fā)方面，阿里的國內(nèi)和國際業(yè)務(wù)均發(fā)展良好，并且打通了廠家、商家、消費(fèi)者的產(chǎn)業(yè)鏈，能給商家更好的數(shù)據(jù)反饋，提出更及時(shí)的解決方案。

成長新引擎方面，阿里云和相關(guān)技術(shù)的發(fā)展已經(jīng)應(yīng)用在多個商業(yè)和政府領(lǐng)域。阿里云覆蓋60%保險(xiǎn)企業(yè)、50%證券公司以及數(shù)百家銀行客戶，是2019年中國工業(yè)云基礎(chǔ)市場以及平臺解決方案市場第一，也是中國數(shù)字政府大數(shù)據(jù)市場唯一一家份額超過10%的云計(jì)算企業(yè)。

在今年的必爭新賽道——在線教育領(lǐng)域，阿里的釘釘意外“出圈”，從企業(yè)服務(wù)平臺迅速擴(kuò)展到教育服務(wù)平臺，成為教育新基建的重要組成部分。“云釘一體”產(chǎn)生了1+1>2的效應(yīng)，想象空間更大。

騰訊同樣推出了企業(yè)微信、騰訊會議等2B服務(wù)平臺，而微信群本來就是各公司、學(xué)校用來交流的主要平臺之一。雖然市場占有率不及阿里云，但騰訊云的合作方中也不乏保險(xiǎn)、證券及政府等大客戶。

在教育領(lǐng)域，騰訊投入最多的是智慧校園建設(shè)。2020年的疫情襲擊中，騰訊教育服務(wù)了全國30多個省份的教育主管部門，超過3000家線下職業(yè)教育機(jī)構(gòu)在騰訊課堂報(bào)名轉(zhuǎn)線上，服務(wù)學(xué)生人數(shù)超過1億，與阿里不相上下。

馬化騰和馬云曾經(jīng)都談到因不知道現(xiàn)在年輕人需要什么、喜歡什么而感到焦慮，而騰訊和阿里的產(chǎn)品在領(lǐng)軍人的危機(jī)意識下不斷擁抱變化，兩家公司也都因此得以不斷成長、歷久彌新。

面對消費(fèi)互聯(lián)網(wǎng)向產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)、2C向2B的轉(zhuǎn)型，兩家公司依然表現(xiàn)除了對市場變化的適應(yīng)能力，繼續(xù)保持領(lǐng)先優(yōu)勢。

今年，騰訊以難得的狼性開始整合原本分散的資源，并且親自下場做業(yè)務(wù)擴(kuò)展，在多個領(lǐng)域與阿里正面競爭。

可以預(yù)見，在國際政治和經(jīng)濟(jì)形勢飛速變化、互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)之間重疊的業(yè)務(wù)越來越多、AI和大數(shù)據(jù)迅速崛起的時(shí)代，兩巨頭的競爭會越來越多，越來越精彩。

關(guān)鍵詞： 阿里巴巴和騰訊競爭