科創(chuàng)板受理及審核透明化、程序化、可預(yù)見化

7月8日，上交所發(fā)布《關(guān)于科創(chuàng)板發(fā)行人財務(wù)信息披露有關(guān)事項的通知》(下稱“《通知》”)，對科創(chuàng)板發(fā)行人財務(wù)主要信息、業(yè)績預(yù)告情況、財務(wù)報表附注詳細內(nèi)容及超過有效期的處理方法予以明確。有投行人士對記者表示，《通知》對科創(chuàng)板發(fā)行人財務(wù)信息透明化、規(guī)范化提出了更加清晰的要求，體現(xiàn)了科創(chuàng)板受理及審核的透明化、程序化、可預(yù)見化。

具體來看，《通知》涉及三個方面。一是關(guān)于審計截止日后主要財務(wù)信息及經(jīng)營狀況?！锻ㄖ芬?，發(fā)行人財務(wù)報告審計截止日至招股說明書簽署日之間超過4個月的，應(yīng)當(dāng)參照《關(guān)于首次公開發(fā)行股票并上市公司招股說明書財務(wù)報告審計截止日后主要財務(wù)信息及經(jīng)營狀況信息披露指引》規(guī)定，提供經(jīng)審閱的期間季度的財務(wù)報表，并在招股說明書中披露審計截止日后的主要財務(wù)信息;同時，發(fā)行人應(yīng)當(dāng)在招股說明書“重大事項提示”中補充披露下一報告期業(yè)績預(yù)告信息，主要包括年初至下一報告期末營業(yè)收入、扣除非經(jīng)常損益前后凈利潤的預(yù)計情況、同比變化趨勢及原因等。若前述財務(wù)信息與財務(wù)報告審計截止日或上年同期相比發(fā)生較大變化的，應(yīng)當(dāng)披露變化情況、變化原因及由此可能產(chǎn)生的影響。

“這意味著，在審企業(yè)需提供經(jīng)審閱期間的季度財務(wù)報表。”上述投行人士表示，以前主板、中小板、創(chuàng)業(yè)板IPO審核時，經(jīng)審閱的期間季度財務(wù)報表只是在刊登招股說明書發(fā)行時要求提供，審核期間是不要求提供和更新相關(guān)資料。“這屬于科創(chuàng)板的進一步要求。”

不僅如此，《通知》還對下一報告期業(yè)績預(yù)告信息予以明確，營業(yè)收入、扣非前后凈利潤、同比變化趨勢及原因等要素的明確，使得投資者更清晰地了解發(fā)行人上市后的業(yè)績表現(xiàn)情況。

二是最近3年及一期財務(wù)報表附注?！锻ㄖ芬螅l(fā)行人財務(wù)報表附注的披露，應(yīng)當(dāng)按照《公開發(fā)行證券的公司信息披露編報規(guī)則第15號—財務(wù)報告的一般規(guī)定》，提供最近3年及一期財務(wù)報表的附注，并完整列示報告期各期末數(shù)據(jù)及其變動情況分析。

“財務(wù)報表附注應(yīng)完整列示報告期各期數(shù)據(jù)及變動。”該投行人士表示，之前財務(wù)報表附注，各家會計師事務(wù)所都有自己的格式，有些會計師事務(wù)所的三年連審報告只披露最近1年及一期的資產(chǎn)負債類科目數(shù)據(jù)，這次科創(chuàng)板要求完整披露全部3年的明細數(shù)據(jù)，體現(xiàn)了更透明、更完整的信息披露要求。

三是關(guān)于財務(wù)報表已過有效期的處理。《通知》要求，在審企業(yè)財務(wù)報表超過有效期的，應(yīng)當(dāng)按照《科創(chuàng)板首次公開發(fā)行股票注冊管理辦法(試行)》《上海證券交易所科創(chuàng)板股票發(fā)行上市審核規(guī)則》規(guī)定，及時申請延長有效期，但延長最多不超過1個月。未申請延長或延長1個月后仍未更新的，交易所將中止審核。發(fā)行人更新財務(wù)資料的，應(yīng)同步更新相關(guān)申請文件和問詢回復(fù)(更新部分以楷體加粗)。

這相當(dāng)于為科創(chuàng)板發(fā)行人提供明確的補充財務(wù)報表時間要求、操作流程及“緩沖空間”，即按需進行申請，但申請的延長時間不得超過1個月。“中止審查”的提法，也為科創(chuàng)板發(fā)行人及中介機構(gòu)劃出明確界限。

上述投行人士表示，這體現(xiàn)了科創(chuàng)板受理及審核的人性化特點，令相關(guān)企業(yè)在執(zhí)行中能夠根據(jù)各自情況安排補充財務(wù)報表的進度，也給發(fā)行人及中介機構(gòu)更加清晰的預(yù)期。(邵好)

關(guān)鍵詞： 科創(chuàng)板受理